【昨日盤勢】：禮拜一AMD攏OpenAI簽約供應AI晶片，市場對AI的熱情猶原未減，帶動費半指數繼續向上行，也鼓舞台股多頭買盤。禮拜二台積電持續創新高，領著台股跳空開高，一下就飛過2萬7的大關，中午時指數一度超越27300點。受惠於漲價題材的記憶體及PCB上游原物料玻纖布與銅箔表現強勢。權值股方面，台積電漲2.50%，鴻海漲0.88%，聯發科漲0.38%，廣達漲2.83%，台達電更是大幅上升4.78%。盤面強勢股，有力積電、華邦電、華新、台玻、富喬、華東等27檔個股鎖住在漲停；博磊、映泰等股票也有7%以上的好成績；不過，也有順達和慕康生醫跌停；銘旺科等股票跌幅超過6%。最後收盤時，台灣加權指數收在450.89點，上升成交量為5562.04億元。觀察整體變化來看，三大類股同步上揚：電子類別增長了2.04%、傳產增長了0.85%、金融則小幅增加0.10%。次族群中，以玻璃陶瓷最出色，上揚8.62%；其次是電器電纜和油電燃氣。
【資金動向】：三大法人合計買超53億3200萬元。其中外資買進6億7700萬元，但投信賣出67億1200萬元，自營商則買進113億6800萬元。外資主要買入力積電、華新等五家公司，而賣出的前五名包括華邦電、中鋼等等。在投信方面，他們主要購買南亞以及其他四家企業，但同時也賣出了中信金及其他四家公司的股份。在融資方面增加13億4700萬元，目前餘額為2832億元左右，而融券部分則增加1萬950張，目前餘額為34萬360張。另外，在外資期貨部位裡面空單增加2752口，目前淨空單23701口。
【今日盤勢分析】：紐約聯準銀行9月調查顯示消費者對未來工作環境愈來愈擔心，以致失業風險提高。《The Information》報導指出甲骨文公司透過出租輝達晶片伺服器創造約9億美元收入，但毛利僅1億2500萬美元，相當於14%的毛利率，比許多非科技零售企業還低，也低於分析師預期，因此週二其股票下跌了2．52％。美國四大指數都下滑，其中包含ADR的影響使得週二晚上美國市場走弱。然而展望後市，我們可以注意到保險業即將接軌新制而開始密集溝通以確保順利轉換。此外，由於AI伺服器耗能驟增，引發「升壓革命」，全球相關市場預計快速成長，使得如同光寶科這樣專注技術提升之公司有機會佔據核心地位。而從技術面看待此事，在週二開高走紅K棒之後，只要5日線不被突破，多方仍可掌控局面。不論如何，我們需要特別留意OTC表現較弱並且尋找支撐線位置。
【投資策略】：OpenAI與AMD合作協議已經落實，加速推動AI族群走揚。然而甲骨文雲端業務揭露毛利率可能低於預期，使得相關概念股回檔修正。在這背景下，即便目前技術形態偏強但短線乖離較大的波動交易風險依然存在。因此建議布局績優大型權值或具備良好題材之中小型個別選項，包括像是高速傳輸材料升級替代方案或PCB供應鏈蘋果概念機器人軍工生技等等不同方向均可考慮加入配置範圍內
